کمیسیون در فارکس چیست؟

کمیسیون کارمزدی است که بروکرها برای انجام معاملات تریدرها از آنها دریافت می‌کنند. در واقع می‌توانیم کمیسیون را دستمزدی بدانیم که بروکر در ازای معاملات انجام شده و خدمات ارائه شده برای انجام معاملات از تریدرها دریافت می‌کند.

بروکرها بنا به برخی پارامترها کمیسیون‌های مختلفی در نظر می‌گیرند، حتی کمیسیون تعیین شده در حساب‌های مختلف،برای هر نماد با همدیگر فرق دارد. شما اگر بخواهید در یک بروکر و یا در یک حساب فعالیت کنید، حتماً باید از کمیسیون‌های آن اطلاع کافی داشته باشید.

ویژگی	اسپرد	کمیسیون
تعریف	هزینه ای که بروکر به ازای هر معامله دریافت می کند	تفاوت بین قیمت خرید و فروش یک جفت ارز
نحوه محاسبه	درصد از حجم معامله یا مبلغ ثابت	برحسب پیپ و به صورت متغییر
تغییر پذیری	ثابت یا متغییر	دائما در حال تغییر

انواع کمیسیون در فارکس

کمیسیون ثابت

کمیسیون ثابت در فارکس مبلغ ثابتی است که بروکر از تریدرها به ازای هر لات معامله دریافت می‌کند. این مبلغ بدون توجه به حجم معاملات و یا قیمت جفت ارزها به طور ثابت در نظر گرفته می‌شود.

ویژگی های کلیدی کمیسیون ثابت

• کمیسیون‌هایی که مبلغ ثابتی دارند، یعنی برای هر لات استاندارد که معادل با ۱۰۰ هزار واحد از ارز پایه است و یا به ازای هر مینی لات که برابر با ۱۰ هزار واحد ارز پایه است، مبلغ مشخصی را تعیین می‌کنند.
• در این کمیسیون هزینه‌های معاملاتی برای تریدرها به طور واضح و روشن قابل پیش بینی است. در واقع معامله‌گران می‌دانند که برای هر مقدار معامله چه مقدار کمیسیون باید پرداخت کنند.
• در کمیسیون‌های ثابت محاسبه هزینه کمیسیون کار خیلی راحتی است، یعنی شما کافی است که تعداد لات‌های معامله شده را ضربدر مبلغ کمیسیون ثابت کنید.
• کمیسیون ثابت برای حجم‌های مختلف مناسب است، اما اگر شما بخواهید معاملاتی با حجم کم انجام دهید، ممکن است نسبت به ارزش معامله هزینه بیشتری بپردازید.
• در کمیسیون‌های ثابت بروکر برای هر لات معامله مبلغ ثابتی در نظر می‌گیرد. به عنوان مثال اگر به ازای هر لات شما ۱۰ دلار کمیسیون بدهید و معامله شما ۵ لات باشد، مجبور به پرداخت ۵۰ دلار کمیسیون خواهید بود.
• برخی بروکرها درصدی از ارزش کل معامله را به عنوان کمیسیون در نظر می‌گیرند. به عنوان مثال اگر شما ۱۰۰۰ دلار نفت معامله کرده باشید و کمیسیون آن یک دهم درصد باشد، باید به مقدار یک دلار کمیسیون پرداخت کنید.

برخی بروکرها کمیسیون جداگانه‌ای دریافت نمی‌کنند، اما سود خودشان را از طریق افزایش اسپرد تامین می‌نمایند. در این زمان هزینه معامله می‌تواند به طور غیر مستقیم در اسپرد هم لحاظ شود.

مزایای کمیسیون ثابت

• با کمیسیون ثابت تریدرها به راحتی می‌توانند هزینه‌های معاملاتی خودشان را پیش بینی کرده و آن را مدیریت کنند.
• کمیسیون ثابت در مقایسه با کمیسیون‌های متغیر شفافیت بیشتری دارد.

معایب کمیسیون ثابت

• زمانی که شما معاملاتی با حجم بسیار کم انجام می‌دهید، ممکن است که مبلغ کمیسیون ثابت نسبت به ارزش معامله درصد بالایی را شامل شود.
• بنا به ساختار کمیسیون، بروکر زمانی که تریدرها معاملاتی در حجم بالا انجام می‌دهند، ممکن است مدل‌های دیگری از کمیسیون مثل کمیسیون درصدی یا کمیسیون مبتنی بر حجم برای آنها مقرون به صرفه باشد.

کمیسیون متغییر

کمیسیون متغیر در فارکس نوعی کارمزد است که بروکرها برای به اجرا درآوردن معاملات در بازار فارکس آن را دریافت می‌کنند. مقدار کمیسیون متغیر ثابت نبوده و تحت تاثیر عوامل مختلفی می‌تواند تغییر کند. در مقابل کمیسیون ثابت، کمیسیون متغیر قرار دارد که مقدار آن بسیار پویا است.

عوامل موثر بر کمیسیون متغیر در فارکس

حجم معامله

در کمیسیون متغیر هر چقدر حجم معامله و یا تعداد لات‌های معامله بیشتر باشد، در واقع نرخ کمیسیون به ازای هر لات کمتر می‌شود. این ساختار برای معامله‌گرانی که حجم بالایی از معاملات را انجام می‌دهند، بسیار جذاب است.

نوع حساب

برخی بروکرها سعی می‌کنند از حساب‌های معاملاتی مختلف استفاده کنند. آنها در این صورت باید کمیسیون‌های متنوعی بپردازند. به عنوان مثال حساب‌های VIP نسبت به حساب‌های دیگر کمیسیون‌های کمتری دارد.

جفت ارز معامله شده

نرخ کمیسیون در جفت ارزهای مختلف با همدیگر تفاوت دارد، چون در نقدینگی و حجم معاملات آنها این تفاوت وجود دارد.

شرایط بازار

زمانی که بازار نوسان‌های شدیدی دارد و یا اخبار مهم اقتصادی منتشر می‌شود، ممکن است که بروکرها به طور موقت کمیسیون‌ها را تغییر دهند.

سطح فعالیت معامله‌گر

برخی بروکرها بر اساس میزان فعالیت معاملاتی که مشتریان در یک دوره زمانی مشخصی دارند، نرخ کمیسیون‌ها را تعدیل می‌کنند.

نوع بروکر

هر بروکر بنا به مدل‌های اجرایی مختلفی که دارد، میزان کمیسیون دریافتی آن هم متنوع است. اصولاً بروکرهای ECN کمیسیون‌های متغیر دریافت می‌کنند و میزان اسپرد در آنها کمتر است.

مزایای کمیسیون متغیر

هر چقدر معاملات در حجم بیشتری انجام بگیرد، هزینه کمیسیون به ازای هر لات کمتر خواهد شد.

معایب کمیسیون متغیر

• محاسبه دقیق هزینه کمیسیون زمانی که کمیسیون مقدار متفاوتی دارد، ممکن است کمی دشوار باشد، چون میزان کمیسیون بنا به حجم معاملات متغیر است.
• زمانی که معاملات در حجم کوچک انجام بگیرد، کمیسیون متغیر هزینه‌های بیشتری خواهد داشت.

نحوه محاسبه کمیسیون متغیر

 محاسبه دقیق کمیسیون متغیر بسته به بروکرها با هم فرق دارد، اما به طور کلی برای محاسبه آن از فرمول زیر استفاده می‌کنند:

مبلغ کمیسیون = حجم معامله (لات) × نرخ کمیسیون به ازای هر لات

نرخ کمیسیون به ازای هر لات و بنا به حجم کل معاملاتی که در یک دوره مشخص یا نوع حساب انجام می‌دهید، تعیین می‌شود.

هنگامی که می‌خواهید بروکری برای فعالیت در فارکس انتخاب کنید، به ساختار کمیسیون یعنی ثابت یا متغیر بودن آن توجه داشته باشید تا بتوانید هزینه‌های معاملاتی خودتان را مدیریت نمایید.

اگر معاملاتی با حجم بالا انجام می‌دهید، ممکن است کمیسیون متغیر برای شما مقرون به صرفه باشد، اما زمانی که معاملاتی در حجم کم انجام می‌دهید، ممکن است برای شما کمیسیون ثابت بهتر باشد.

تفاوت کمیسیون و اسپرد

گاهاً کمیسیون و اسپرد را با همدیگر اشتباه می‌گیریم، اما باید بدانیم که بین آن دو یک سری تفاوت‌های بارزی وجود دارد. کمیسیون و اسپرد هر دو به عنوان هزینه‌هایی هستند که بروکرها در ازای خدماتی که به تریدرها ارائه می‌دهند، از آن‌ها دریافت می‌کنند. اما ماهیت کمیسیون و اسپرد با همدیگر فرق دارد. پس بهتر است که تعریف کلی از آنها را ارائه دهیم.

اسپرد تفاوت بین قیمت خرید و قیمت فروش یک جفت ارز است و معمولاً اسپرد‌ها را به صورت پیپ بیان می‌کنند.

کمیسیون کارمزدی است که به ازای هر معامله از تریدرها دریافت می‌شود.

عوامل موثر بر میزان کمیسیون نفت

مقدار کمیسیونی که شما به بروکرها پرداخت می‌کنید، به برخی عوامل بستگی دارد. این عوامل شامل:

کمیسیون در کنار اسپرد، جزء هزینه های معاملاتی است که بروکرها از کاربران دریافت می کنند.

نوع حساب

در واقع میزان کمیسیون در هر حساب یک بروکر با همدیگر متفاوت است، به عنوان مثال حساب‌های ECN نسبت به حساب‌های STP میزان کمیسیون بیشتری دریافت می‌کنند.

حساب‌های استاندارد (Standard Accounts)

حساب‌های استاندارد نوعی از حساب‌هایی هستند که برای معاملات نفت کمیسیون جداگانه دریافت نمی‌کنند، پس معامله‌گرانی که می‌خواهند حجم معینی از معاملات نفت را انجام دهند، به طور ساده می‌توانند در این حساب هزینه‌های معاملاتی خودشان را برآورد کنند.

حساب‌های ECN/Pro

این حساب‌ها معمولاً برای معاملات نفت کمیسیون‌های جداگانه‌ای دریافت می‌کنند، یعنی شما در هر معامله نفت که شامل باز و بسته کردن پوزیشن‌ها است، باید کمیسیون‌های جداگانه‌ای بپردازید.

میزان این کمیسیون‌ها به صورت یک مبلغ ثابت به ازای هر لات معامله نفت محاسبه می‌شود. این حساب‌ها برای آن دسته از معامله‌گران حرفه‌ای و یا کسانی که می‌خواهند حجم بالایی از معاملات نفت را انجام دهند، بسیار جذاب است.

حجم معاملات

در حساب‌های ECN و PROECN کمیسیون ثابت گرفته می‌شود، اما زمانی که حجم معاملات نفت بیشتر باشد، هزینه کمیسیون به ازای هر معامله کمتر شده و در واقع این معاملات شامل تخفیف‌های حجمی هم می‌شود.

در حساب‌های دیگر، کمیسیون جداگانه گرفته نمی‌شود، پس حجم معاملات بر هزینه‌ها تاثیر غیر مستقیمی دارد و شامل تخفیفات حجمی نمی‌شود.

برای آنکه بتوانید به طور دقیق تاثیر حجم معاملات رصد کنید، بهتر است شرایطی که توسط بروکر ارائه می‌شود را بررسی نمایید.

دلیل دریافت کمیسیون

برخی بروکرها، علاوه بر اسپرد از کاربران، کمیسیون هم دریافت می کنند. حال دلیل این امر چیست؟

گاهی اوقات بروکرها بنا به دلایل مختلفی چون جذب مشتری، میزان اسپرد را کم می گیرند. اما برای جبران، برای معاملات کمیسیون دریافت می کنند. برخی حساب ها مثل ECN، باعث دسترسی مستقیم کاربران به بازارهای بین المللی می شود، و در عوض از آنها کمیسیون دریافت می کنند.

نکات مهم در رابطه با کمیسیون

شما قبل از اینکه بخواهید در بروکرها فعالیت کنید، باید از چند جهت آنها را بررسی کنید که یکی از آنها نوع کمیسیون پرداختی به بروکرها است. پس در این رابطه به مواردی که در زیر اشاره می‌کنیم حتماً توجه کنید.

• در ابتدا باید بروکرهای مختلف را با همدیگر مقایسه کنید و به سراغ بروکری بروید که کمیسیون معاملاتی آن کمتر از سایر بروکرها است.
• هر بروکری قبل از افتتاح حساب یک سری مقرراتی برای معاملات ارائه می‌دهد که به عنوان شرایط و قوانین کار به حساب می‌آید. قبل از اینکه بخواهید حساب خود را در آن بروکر باز کنید، به طور کامل این موارد را مطالعه کرده و از جز به جز آنها اطلاع داشته باشید.
• حتماً در معاملات خود مدیریت هزینه را انجام دهید  یعنی در محاسبه هزینه‌های معاملاتی خود حتماً کمیسیون‌ها را هم لحاظ کنید.

تأثیر کمیسیون بر سود و زیان معاملات نفت

کمیسیون به عنوان مبلغی است که بروکر در ازای انجام معاملات از شما دریافت می‌کند. این هزینه‌ها به طور مستقیم از سود شما کم شده و یا به زیان شما اضافه می‌شود. هر مبلغی که شما به عنوان کمیسیون پرداخت می‌کنید، می‌تواند سود نهایی شما از معامله را کمتر کند.

زمانی که شما معاملات زیانده انجام می‌دهید، مقدار کمیسیون پرداختی مبلغ زیان شما بیشتر خواهد شد. وجود کمیسیون باعث می‌شود که برای رسیدن به نقطه سر به سر باید قیمت نفت در جهت مطلوب شما بیشتر حرکت کند تا هزینه کمیسیون شما جبران شود.

راهکارهایی برای کاهش هزینه‌های کمیسیون نفت

اگر شما جز آن تریدرهای هستید که می‌خواهید مدیریت خوبی بر هزینه‌های خودتان داشته باشید و به کمیسیون دریافتی هم بسیار توجه می‌کنید ما به شما راهکارهایی را ارائه می‌دهیم.

• ابتدا باید بروکر مناسبی انتخاب کنید که هزینه‌های معاملاتی مخصوصاً کمیسیون دریافتی نسبت به بروکرهای دیگر کم باشد.
• تا جایی که می‌توانید حجم معاملاتی خودتان را بیشتر در نظر بگیرید، در این صورت می‌توانید از تخفیفاتی که بروکر برای شما در نظر گرفته استفاده کرده و کمیسیون کمتری پرداخت کنید.
• معمولا حساب‌های ECN و STP نسبت به حساب‌های دیگر مثل استاندارد، کمیسیون‌های کمتری در نظر می‌گیرند.

نتیجه گیری

هر بروکری در ازای خدماتی که به تریدرها ارائه می‌دهد، یک سری هزینه‌هایی هم از آن‌ها دریافت می‌کند. کمیسیون هزینه‌هایی است که معامله گران به ازای هر معامله باید به بروکرها بپردازند.

شما با استفاده از برخی شیوه‌ها می‌توانید میزان کمیسیون پرداختی به بروکرها را کاهش دهید، پس باید به سراغ بروکرهایی با میزان کمیسیون کم بروید، سپس به سراغ حساب‌هایی مثل ECN یا STP بروید و سعی کنید حجم معاملاتی خودتان را بالاتر بگیرید.

سوالات متداول